Teckningsoptioner vs begränsade aktier: Ett fall av risk mot belöning Använd en ljus orange livväst på din nästa segling resa och ingen kommer att misstage dig för Orlando Bloom i Pirates of the Caribbean. Men om fartyget kapser, kommer du att hålla dig flytande medan dina kompisar går ner med skeppet. Begränsat lager är sånt. Det är inte så glamoröst som personaloptioner, som erbjuder löftet om stora skatter om din företags aktie sträcker sig. Men om aktiekursen ökar, kommer du att vara tacksam, du har begränsat lager. (Relaterad historia: Aktieoptioner på väg till pass233) Begränsat lager har funnits länge, men det blir mycket mer uppmärksamhet nu när Microsoft har beslutat att ge det till arbetstagare istället för aktieoptioner. Andra företag förväntas följa Microsofts exempel, så det är viktigt att förstå fördelarna och nackdelarna med denna form av kompensation. Övergången till begränsat lager Fler företag reducerade sina optionsprogram i år till förmån för bundna aktier. Enligt en ny undersökning: 63: företag minskade antalet anställda personaloptioner. 57: företag införde nya eller sällan använda aktieincitamentsprogram. 63: av företag som introducerade nya eller sällan använda aktieincitamentsplaner erbjöd bundna aktier. Källa: Mercer Human Resource Consulting Hur de skiljer Optionsoptioner ger dig rätt att köpa dina företags aktier någon gång i framtiden till ett förinställt pris. Om aktiekursen stiger, är du en vinnare. Antag exempelvis att ditt företag ger dig rätt att köpa 1.000 aktier till 10 aktier. Om aktiebolaget är värt 50 per aktie när du utövar ditt alternativ, är din vinstförlust 40 000. Men om aktiekursen understiger 10 per aktie är alternativen värdelösa. Begränsat lager kostar dig ingenting så länge du uppfyller behållningskraven. Det betyder vanligtvis att du måste stanna kvar på jobbet under några år. Men när beståndet är etablerat är det ditt. Även om priset har fallit sedan aktiebidraget är det fortfarande värt någonting. Antag att ditt företag ger dig 1000 aktier av begränsat lager värde 50 vid tidpunkten för bidraget. När beståndet västar är det värt bara 10. Du har fortfarande en vinst på 10.000. De flesta företag tilldelar färre aktier av begränsat lager än optioner. Ett företag som tidigare gav arbetare 10.000 aktieoptioner skulle förmodligen ge dem 3.000 till 4.000 aktier av begränsat lager, vilket begränsar din förmåga att dra nytta av framtida vinster, säger Bruce Brumberg, redaktör för myStockOptions. Aktieoptioner arent beskattas vanligtvis tills du utövar dem, vilket ger dig viss kontroll över när du betalar dina skatter. Begränsade aktier beskattas under det år de väger, oavsett om du säljer dem eller inte. IRS anser att aktierna ersätter, så du betalar skatter till din vanliga inkomst, inte den lägre kapitalvinsthastigheten, säger Martin Nissenbaum, nationell chef för personlig inkomstskatt planering på Ernst amp Young. De flesta begränsade lagervästarna i etapper, säger Brumberg, så du behöver nog inte betala hela skatteräkningen i ett år. Om du till exempel får 4 000 aktier i begränsat lager, kan beståndet bestå i inkrement på 25 eller 1000 aktier per år. Skatter är vanligtvis baserade på aktiernas marknadsvärde när de väcker, inte värdet vid tidpunkten för beviljandet. Om dina 1000 aktier i börsaktier är värda 30 procent när de väcker, kommer du att betala inkomstskatt på 30 000, även om aktierna var mycket mindre värda vid tidpunkten för bidraget, säger Gregory Merlino, finansiell planerare med Ameriway Financial Services i Voorhees , NJ Det finns ett alternativ till att betala skatt när ditt lager västar, men det är riskabelt. Du kan göra vad som är känt som ett avsnitt 83 (b) val, vilket kräver att du betalar skatter inom 30 dagar från mottagandet av bidraget. Du kommer att betala inkomstskatt baserat på aktiens värde vid tidpunkten för bidraget och framtida vinster ska beskattas till den lägre kapitalvinstgraden. Om beståndet stiger väsentligt mellan tidpunkten för beviljandet och uppgörelsen kommer ett 83 (b) val att producera en mycket lägre skatteräkning. Vissa begränsade lagerprogram tillåter inte denna strategi. Det finns stora nackdelar med att göra ett 83 (b) val, säger Mike Busch, finansiell planerare med Vogel Financial Advisors i Dallas. Om du lämnar ditt jobb innan aktierna väcker, kommer du att sluta betala skatt på inkomst du aldrig fått. På samma sätt, om aktierna minskar i värde, kommer inte IRS att betala tillbaka din överbetalning. Vinster och utdelningar 8226 Om ditt bundna lager betalar utdelning, får du utdelning, även om dina aktier inte har uppnåtts. Utdelningen betraktas som inkomst, så du betalar din vanliga inkomstskattesats, inte den lägsta 15 kursen, säger Nissenbaum. När aktiebehållarna är beskattade utdelningar till lägre skattesats. Om du gör ett 83 (b) val betalar du 15 kursen på utdelningar direkt. 8226 Om du håller fast vid ditt begränsade lager efter det att det har skett, är det föremål för regelbunden kapitalvinstbehandling. Så länge du väntar minst ett år att sälja, kommer du att kvalificera dig för 15 kursvinster på eventuella vinster. Sandra Block täcker personlig ekonomi för USA i dag. Hennes pengar visas i tisdagar. Klicka här för ett index av dina pengar kolumner. E-posta henne på: sblockusatoday. Skillnaden mellan en begränsad aktieenhet amp Begränsad aktiekurs Begränsad aktie är ibland känd som bundna värdepapper. Relaterade artiklar Arbetsgivare erbjuder olika kompensationssystem till anställda, inklusive de som berör lager. Bland de kompensationssystem som berör lager är bunden lager, som vanligtvis förekommer i en av två former, aktiebaserade utdelningar och begränsade aktier. Även om det är nästan identiskt, skiljer två viktiga aspekter av begränsade aktieutmärkelser från begränsade aktienheter. En av dessa skillnader, som hänför sig till metoder för beskattning av begränsat lager, stammar utgör den andra, som avser beviljande och vinstmetoder. Begränsad aktiebegränsad aktie utgör aktier som beviljas en anställd som bonus. Till skillnad från aktieoptioner, vilka anställda måste träna för att äga och sälja, kommer begränsat lager oftast som en gratis pris. Företagen lovar anställda leverans av begränsat lager vid ett senare tillfälle för att främja långsiktig service med företaget. Till exempel kan din arbetsgivare lova dig en bonus på 100 aktier av begränsat lager om fem år. När du får dina aktier kan du göra med dem som du vill. Bevilja och beställa Begränsat lager kommer i två faser, bevilja och uppta. När ett företag beviljar begränsat lager, lovar det dig leverans av aktier på ett förutbestämt datum. Beståndet västar när datumet anländer och aktierna övergår till din innehav. När du får en begränsad aktiekurs, erbjuder ditt företag dig aktier vid tidpunkten för beviljandet, men du kan inte få tillgång till dessa aktier förrän du har investerat. När du mottar begränsade aktier, lovar företaget att du ska ge dig ett visst antal aktier på ett framtida datum, men du äger inte dessa aktier förrän du har vinst. De utlovade aktierna kallas enheter, varav termen begränsade aktier. Begränsade lagerandelar IRS tillåter särskilda skattebestämmelser för vissa begränsade aktier. Om ditt företag beviljar begränsat lager som uppfyller kraven enligt IRS avsnitt 83 (b), kan du välja att betala skatt på lagret vid beviljande eller intjäning. Om aktiens värde stiger mellan beviljande och uppgörelse, och du betalar skatter vid beviljande, kan du spara betydande skatteintäkter. Denna skattelättnad gäller endast tillskottslagret. Eftersom du inte får någon aktiekapital med en begränsad aktieandel vid beviljande, kan du bara betala skatt på dessa aktier vid intjäning. Begränsade aktier, Phantom Stocks och aktieoptioner Begränsade aktieandelar liknar fantomlagren. Ett annat kompensationsprogram för anställda, fantomlagren utgör löftet att betala en bonus vid ett framtida datum av lika värde till ett visst antal aktier i bolaget. Vid inlösen erhåller du antingen kontantvärdet av fantomaktierna eller konverterar dem till faktiska aktier. När fantomaktier konverterar till faktiska aktier skiljer sig de från endast stamaktier i namn. Begränsade aktieutmärkelser skiljer sig avsevärt från fantomlager eftersom du faktiskt äger aktier vid beviljande, du kan bara få tillgång till dem. I det avseendet, begränsade aktieutmärkelser liknar aktieoptioner, även om de vanligtvis inte behöver träna. Stockalternativ Vs. Begränsade optioner Aktieoptioner och bundna aktier är båda stockprogram företag som erbjuder sina anställda. Dessa program är avsedda att fungera som både incitament och bonusprogram, vilket ger medarbetarna skäl att arbeta för ett framgångsrikt företag och erbjuda dem chansen att tjäna fler aktier desto mer framgångsrika är de. Aktieprogrammen är emellertid inbördes knutna till företagets välfärd, och förändringar i aktiens marknadsvärde kommer att ändra hur mycket vinstmedarbetare gör, oavsett vilket program de bestämmer. I allmänhet är bundna aktier inte lika vanliga som optioner. Optionsoptioner Aktieoptioner ger arbetstagaren möjlighet att köpa aktiebolag till ett visst pris. Det är upp till företaget att bestämma detta pris, men när priset är inställt kan det inte förändras för den särskilda medarbetaren för en viss tid. Medarbetaren kan då välja att köpa aktier --- ibland när de vill och en gång i taget, beroende på hur aktieoptionerna ställs in. Begränsat lagerbegränsat lager köps inte av den anställde utan istället beviljas dem i en process som kallas förtjänst. Begränsat lager ges till anställda som har bott med företaget tillräckligt länge för att tjäna dem och nå uppehållstillståndet. Aktier som förvärvas byggs fram till denna period, där aktiebeståndet är anknutet till den anställde och blir sin egen. Begränsade aktieoptioner bidrar till att öka medarbetarnas lojalitet, uppmuntrar anställda att stanna hos företaget tillräckligt länge för att nå fastigheten. Fördelar med optionsoptioner Aktieoptioner anses vara fördelaktiga för arbetstagaren när bolagets aktiestock stiger. Medarbetaren har möjlighet att när som helst köpa aktier med det fastställda priset som aktieoptionsprogrammet ger. Det betyder att om arbetstagaren får aktieoptioner på 5 per aktie och börskursen stiger till 30 per aktie, kan de göra 25 per aktie när de köper. Fördelar med begränsat lager När arbetstagaren får begränsat lager behöver de inte betala något. Aktien är placerad i dem utan kostnad och de erhåller vinsten på grund av dem. När beståndet har uppnåtts kan de välja att sälja det eller hänga på det som de passar. Överväganden Optionsoptionerna är beroende av hur företaget utför. Om aktiebolaget sjunker under aktieoptionspriset är aktieoptionen huvudsakligen värdelös för den anställde. Begränsat lager är säkrare, men arbetstagaren måste vara kvar i företaget tillräckligt länge för att tjäna dem, och framgången för aktierna är fortfarande knuten till företagets framgång. Optionsoptioner beskattas inte förrän de utövas, i vilket fall arbetstagaren måste betala inkomstskatt på dem och de intäkter som är förknippade med dem. Begränsat lager kräver även inkomstskatt vid den tidpunkt då de är upptagna, men det är vanligtvis draget utslag i flera år, vilket minskar skattetrycket på den anställde.
No comments:
Post a Comment